首页 · 港股 · 正文

申万宏源拟赴港IPO 今年二度因ABS业务收警示函

导语
若申万宏源此次于香港联交所主板挂牌上市,将成为第12家“A+H”上市券商。

  若申万宏源此次于香港联交所主板挂牌上市,将成为第12家“A+H”上市券商。

  申万宏源(000166.SZ)拟赴港IPO,或将成为第12家“A+H”券商。

  申万宏源11月12日发布公告称,董事会同意公司发行H股股票并在香港联交所主板挂牌上市的议案,并将于11月28日召开2018年第二次临时股东大会,审议本次香港发行并上市的各项方案。

  上述公告显示,申万宏源此次赴港发行的股票为H股,均为普通股,以人民币标明面值,以外币认购,每股面值为人民币1元。

  根据公告,本次发行方式为香港公开发行及国际配售,发行的H股股数不超过发行后公司总股本的20%(超额配售权执行前),并授予簿记管理人不超过上述发行的H股股数15%的超额配售权。

  至于如何使用募集资金,申万宏源称,公司发行H股股票所得的募集资金在扣除发行费用后,将全部用于公司及本公司子公司增加资本金、补充营运资金,推动境内外相关业务发展。

  申万宏源称,提请股东大会同意本次发行并上市的相关决议有效期为该等决议经公司股东大会审议通过之日起十八个月。

  山西证券西安营业部财富管理中心经理刘琪告诉界面新闻记者,此次申万宏源“A+H”同时上市更多还是基于增加资本金以及补充营运资金的需求。此外,申万宏源境外业务发展缓慢,收入占比低,公司希望借此机会与更多国际机构合作,适时提升境外业务占比,以此提升公司国际化水平。

  “A+H”上市目前已经成为各大券商的“标配”,截至目前,国内“A+H”券商一共有11家。但正值所谓券商“寒冬”,申万宏源此时挺进H股的时间点引人深思。

  申万宏源的业绩在2015年取得大幅增长后,在近两年呈下滑趋势。

  财报显示,申万宏源2015年至2017年分别实现合并营收304.63亿元、147.20亿元、133.68亿元,较上年同比增长115.24%、-51.68%、-9.15%;2015年至2017年分别实现归属于母公司股东的净利润121.54亿元、54.09亿元、46亿元,较上年同比增长159.60%、-55.50%、-14.96%。中国证券业协会数据显示,截至2018年6月30日,申万宏源的总资产及净资产在证券公司中分别位列第六和第八。

  三季报显示,申万宏源2018年前三季度实现合并营收93.66亿元,同比下滑2.79%;归属上市公司股东的净利润33.1亿元,同比下滑7.6%。即便如此,申万宏源前三季度的营收及净利润在证券公司中仍同时排名第六。

  分业务看,申万宏源前三季度经纪业务实现营收25.60亿元,同比下滑23.76%;资管业务实现营收10.84亿元,同比增长5.65%,上述两项业务在券商公司中均排名第七。

  此外,申万宏源的自营业务在前三季度取得了不错的成绩。公司前三季度实现总投资净收益36.83亿元,其中对联营企业和合营企业的投资收益1.21亿元,公允值变动的净收益-616万元,得出申万宏源前三季度自营收入为35.55亿元,同比增长51.33%,在全国券商自营收入榜中排名仅次于中信证券和国泰君安。

  业绩表面风光的申万宏源也面临隐形危险。10月30日,因存在项目尽职调查不充分、项目存续期管理不到位、个别项目未按照计划说明书及时进行信披工作等问题,上海证监局对申万宏源证券出具警示函。而这已经是申万宏源今年第二次因ABS业务收到警示函。

  若申万宏源此次于香港联交所主板挂牌上市,将成为第12家“A+H”上市券商。刘琪认为,券商趋之若鹜集中赴香港上市,大多还是基于A股上市周期较长且不确定性高,以及补充资本金的迫切之选。

  截至11月13日午盘,申万宏源微涨0.45%,每股股价为4.47元。

声明:本文为资本邦转载文章,如有版权问题请联系bd@chinaipo.com

  • 粤港澳大湾区迎政策支持 华安基金看好港股长期价值 - 资本邦
    粤港澳大湾区迎政策支持 华安基金看好港股长期价值

    推进粤港澳大湾区建设是党中央、国务院作出的重大战略决策,对构建我国改革开放新格局有着重大而深远的影响。《意见》的出台,有利于进一步推进金融开放创新,深化内地与港澳金融合作,提升粤港澳大湾区在国家经济发展和对外开放中的支持引领作用,为建设富有活力和国际竞争力的一流湾区和世界级城市群提供有力的金融支撑。

  • 聚焦注册制 - 资本邦
    聚焦注册制

    2020年4月27日,中央全面深化改革委员会第十三次会议审议通过了《创业板改革并试点注册制总体实施方案》。这是中国资本市场的转折点,标志着继设立科创板推进注册制改革之后,又一次自上而下的大刀阔斧式改革即将拉开大幕。当前创业板试点可能是存量市场注册制改革的重要起点,将促进中长期市场风险偏好提升,实现资本市场的优胜劣汰, 进一步提升资本市场对实体经济的服务能力和效率。

  • 第二届“7.7天眼读书节”震撼来临 - 资本邦
    第二届“7.7天眼读书节”震撼来临

    众所期待中,第二届“7.7天眼读书节”以“1元钱突破你的交易瓶颈”为主题,精心挑选20本外汇行业力荐良作,依然以“1元包邮”的形式上架“外汇天眼APP”。届时将于7月7日零点正式开启!

  • 董秘之夜落幕,上海领灿以赤子之心致敬资本市场向上力量 - 资本邦
    董秘之夜落幕,上海领灿以赤子之心致敬资本市场向上力量

    6月23日晚,由上海报业集团丨界面新闻主办、上海领灿联合主办的2020第三届【界面董秘之夜】如约而至,在上海外滩的璀璨灯火中盛大开幕。沪深两市百余位上市公司董秘欢聚一堂,共同呈现了一场又一场如诗如梦的舞台大秀。

  • 华安基金饶晓鹏:保持对长期有价值个股的主力持仓 - 资本邦
    华安基金饶晓鹏:保持对长期有价值个股的主力持仓

    A股市场还是一个弱有效市场,很多表现特征很不理性,估值对整体涨幅的贡献度远远超过了整体业绩涨幅的贡献度,表现出非常强的博弈性质。地产行业可能已经过了行业销量增速很快的阶段,但是行业集中度在提升,剩下的公司可能会比以前更容易赚钱。

  • 英翼创始人余慧:打造“商品界的今日头条” - 资本邦
    英翼创始人余慧:打造“商品界的今日头条”

    如今英翼已经从最初的节目出品公司,形成了“智声物联为技术中台、泛科技IP内容为前台”的商业模式。“如果说今日头条是千人千面的资讯推动平台,那英翼的智能云融媒体跨屏互动平台就是千人千面的商品推动。”

×
分享到微信

打开微信,使用 “扫一扫”,分享到我的朋友圈