微信平台搜索[资本邦]或扫描下面的二维码

微信二维码
首页 · 科创板 · 正文

科创板一周岁!同日五只新股齐“亮相”,市场炒新降温

导语久日新材收盘价(70.96元/股)较发行价(66.68元/股)涨幅最低,仅为6.42%,创下科创板开市以来新股上市首日涨幅新低值。随着发行节奏常态化,供需逐渐趋于平衡,情绪趋于理性,新股上市首日涨幅也有缩小,这样的状态是有益于科创板长远发展的。

资本邦 · 2019-11-05 · 文/陈小萌 · 浏览2992

  “将在上海证券交易所设立科创板并试点注册制,支持上海国际金融中心和科技创新中心建设,不断完善资本市场基础性制度。”2018年11月5日,科创板正式提出。

  2019年11月5日,第二届中国国际进口博览会如期召开,今天,正值科创板一周年纪念日。

  今日,久日新材(688199)、安恒信息(688023)、美迪西(688202)、普门科技(688389)、中国电研(688128)五只新股正式科创板上市交易。

  截至2019年11月5日,包括上述五家科创板上市企业,共计46只新股实现科创板上市交易,共计171家企业科创板IPO,其中8家处于受理状态,52家“已问询”,1家暂缓审议,6家处于“通过”状态,17家提交注册,63家有“注册结果”,10家处于中止状态,14家处于终止状态。

  图片来源:上交所官网

  值得关注的是,7月22日科创板首批公司上市首日平均涨幅139.55%,7月22日-9月30日上市科创板公司上市首日平均涨幅155.72%,10月至今上市的科创板公司上市首日平均涨幅88.85%。

  对于近期部分股票价格出现回归的情况,市场人士分析认为,造成此类现象主要是因为在科创板开市初期,上市标的公司存在一定的稀缺性,投资者热情高涨,新股溢价效应突出。

  “随着发行节奏常态化,供需逐渐趋于平衡,情绪趋于理性,新股上市首日涨幅也有缩小,这样的状态是有益于科创板长远发展的。”

科创板一周年:同日五只“新股”齐亮相

  11月5日,久日新材(688199)、安恒信息(688023)、美迪西(688202)、普门科技(688389)、中国电研(688128)五只新股正式科创板上市交易。

  上述五只新股出现不同程度的上涨,截至收盘,普门科技收盘价(19.63元/股)股价较发行价(9.10元/股)收涨最高为115.71%,美迪西和中国电研收盘价较发行价分别收涨71.08%和43.27%,久日新材收盘价(70.96元/股)较发行价(66.68元/股)涨幅最低,仅为6.42%,创下科创板开市以来新股上市首日涨幅新低值。

  值得一提的是,上述5家公司背后潜伏着数十家VC/PE机构,其中不乏深创投、毅达资本、达晨财智、前海母基金、同创伟业、东方富海、松禾资本、浙商创投、软银中国、倚锋资本、天创资本等知名机构的身影。

  而值得一提的是,深创投、同创伟业同时压中了普门科技和久日新材两家公司。

  2016年12月,深创投通过深圳红土、广东红土、东莞红土等认缴普门科技新增注册资本以及股权转让,出资成本达1.04亿元,共计获得275.77万出资额,出资比例为5.3375%。

  2017年12月,普门科技股份公司增资,其中,深创投出资3500万元认缴新增注册资本420万元,江苏红土出资2000万元认缴出资240万元,以此推算,深创投进入总成本1.59亿元。

  增资完成后,深圳创新投持股1122.90万股,持股比例为2.9612%,深圳红土持股858.60万股,持股比例为2.2642%,江苏红土持股240万股,持股比例0.6329%,广东红土和东莞红土均持股180万股,持股比例均为0.4747%,以此推算,截至招股说明书披露日,深创投合计持股2581.5万股。

  图片来源:普门科技招股说明书

  普门科技发行价9.10元/股,今日开盘价22元/股,最终报收19.63元/股,相比发行价收涨115.71%。以19.63元/股计算,深创投持股市值5.07亿元,相比成本价1.59亿元,浮盈3.48亿元。

  总体来看,截至2019年11月5日,以最新收盘价来看,根据东方财富Choice数据统计发现,46家科创板上市新股中,南微医学股价累计涨幅最高,达238.03%,心脉医疗和安集科技分别上涨194.78%和194.36%,三家企业均是7月22日首批科创板上市的企业。

171家科创板受理企业现状

  截至2019年11月5日,时值科创板一周年,资本邦统计发现,共计171家企业科创板IPO获受理,包括今日五家正式上市交易,共计46家科创板新股实现上市交易。

  具体看来,171家科创板IPO企业中,其中8家处于受理状态,52家“已问询”,1家暂缓审议,6家处于“通过”状态,17家提交注册,63家有“注册结果”,10家处于中止状态,14家处于终止状态。

——按保荐机构来看,根据东方财富Choice数据统计发现,171家科创板IPO申请名单中,中金公司保荐家数最多,为17家,华泰联合和中信建投证券保荐家数均为16家,并列第二位,中信证券保荐家数12家,位居第三位。

——按地区来看,科创板IPO申请名单中,受理企业来自北京最多为34家,来自江苏和广东企业家数均为28家,来自上海企业家数为24家,位居第三名。

——按行业划分,171家科创板IPO申请企业中,按证监会行业划分,主要来自专用设备制造业、计算机、通信和其他电子设备制造业、软件和信息技术服务业以及医药制造业,来自上述四大行业的企业家数分别为33家、32家、30家、24家。

——按上市标准来看,171家科创板IPO申请企业中,142家企业选择同股同权标准一“预计市值不低于人民币10亿元,最近两年净利润均为正且累计净利润不低于人民币5000万元,或者预计市值不低于人民币10亿元,最近一年净利润为正且营业收入不低于人民币1亿元。”

  此外,13家企业选择同股同权标准四“预计市值不低于人民币30亿元,且最近一年营业收入不低于人民币3亿元”,分别有6家企业选择同股同权标准五和标准二。

  值得关注的是,7月22日科创板首批公司上市首日平均涨幅139.55%,7月22日-9月30日上市科创板公司上市首日平均涨幅155.72%,10月至今上市的科创板公司上市首日平均涨幅88.85%。

  对于近期部分股票价格出现回归的情况,市场人士分析认为,造成此类现象主要是因为在科创板开市初期,上市标的公司存在一定的稀缺性,投资者热情高涨,新股溢价效应突出。

  “随着发行节奏常态化,供需逐渐趋于平衡,情绪趋于理性,新股上市首日涨幅也有缩小,这样的状态是有益于科创板长远发展的。”

科创板三季报业绩表现:九成公司实现营收增长

  资本邦了解到,今年前三季度,40家已上市科创板公司收入利润整体实现双增长,共计实现营业收入691.16亿元,同比增长14%;净利润85.81亿元,同比增长40%。

  具体到公司上,九成科创板上市公司营业收入实现增长,其中航天宏图、睿创微纳收入实现翻番,分别达224%和133%;近八成公司净利润实现增长,交控科技等8家公司增速超过一倍以上,2家公司扭亏为盈,另有10家公司因客户订单减少、研发投入加大等原因导致净利润同比下滑。

  盈利质量上,科创板公司共计实现扣非净利润77.4亿元,同比增幅达到23%,经营性现金流合计达40.41亿元,整体现金流稳定,近六成公司本期经营性现金流同比增长,反映公司核心盈利能力不断增强。

  研发投入上,40家科创板公司研发费用占收入比平均为13%;8家公司研发费用占比超过20%,占比最高的3家公司是虹软科技、山石网科和微芯生物,分别达到35%、33%和33%;首批25家公司上市后持续加大研发投入,第三季度研发费用同比增长14%。

  行业情况看,集成电路、生物医药、轨道交通、新能源等重点行业业绩均实现不同程度增长,成为科创板公司业绩增长的中坚力量。

  其中,新能源行业实现净利润8.04亿元,同比增长44%,如嘉元科技实现净利润2.68亿元,同比增幅达152%;集成电路行业实现净利润13.23亿元,同比增长35%,如乐鑫科技实现净利润0.96亿元,同比增长49%;生物医药行业实现净利润9.01亿元,同比增长17%,如海尔生物、心脉医疗净利润均保持较高增速,分别为79%、48%;轨道交通行业实现净利润30.71亿元,同比增长15%;交控科技营业收入同比增长41%,净利润增幅达325%。

       从目前来看,科创板上市公司基本是“硬科技”企业,这也与科创板顶层设计相符合,监管层也多次提及支持“硬科技”公司上市。

  11月3日,习近平表示,设立科创板并试点注册制要坚守定位,提高上市公司质量,支持和鼓励“硬科技”企业上市,强化信息披露,合理引导预期,加强监管。

  11月5日,上交所副总经理卢文道更强调称,目前科创板发行上市审核进入常态化,接下来将继续坚持公开、透明的审核机制,保持持续供给;继续坚守科创板定位,在审核环节进一步支持和鼓励“硬科技”企业上市;继续坚持以信息披露为中心,严把上市公司入口关。

图片来源:图虫

转载声明:本文为资本邦原创稿件,转载需注明出处和作者,否则视为侵权。

风险提示 资本邦呈现的所有信息仅作为投资参考,不构成投资建议,一切投资操作信息不能作为投资依据。投资有风险,入市需谨慎!

分享到:
{$ad}